无论你’重新希望改造您的家,巩固您的债务或支付不可预见的费用 - 它’唯一的自然需要考虑分手进入你最大的财富来源:你的股权’已经投资于你的家。对于许多人来说,它’获得您需要的现金的一个更安全的选择,而不是浸入紧急储蓄。

有几种方法可以访问您的房屋股权,但最受欢迎的两个选项是一个 家庭股权信贷额度 (又名Heloc)或a 兑现再融资。我们’LL走过他们的差异,这样你就可以找到合适的契合。

凡好&剥夺兑换再融资的缺点

兑现的再融资允许房主同时借用一些钱并再融资抵押贷款。通常,当市场使得利率低于您首先取出抵押贷款时,您可能会这样做。这将使您的每月抵押贷款支付一点较低,然后您借用额外的额外额外享受您的任何权益’已经在你家里建立了。根据您的情况,您的新款付款可能与您当前的付款可能不会遥远,但是您’d靠近收盘时效果很好。

什么 ’s required:

  • 你’当您申请第一个抵押贷款时,LL需要满足您所做的大部分要求(这通常意味着具有常规收入来源,税务文件持续几年,并获得良好的信用评分)。
  • 您的贷方将寻求债务到收入比率低于43%(即,所有经常性债务的总和,包括与住房相关的费用,除以您的月度收入。)为什么43%?它’他普遍认为,具有高债务水平的借款人将无法跟上其付款。
  • 你’LL希望旨在借鉴价值比率’在现金放油完成后,80-85%或更少。这意味着你可以’T兑现100%的房屋股权,而你’LL需要留下约20%的完整。作为拇指的一般规则,唐’拿出比你需要的更多。 

 

优点:

  • 再融资的利率往往低于普通抵押贷款,因此借款的Refi是借钱的成本效益。
  • 如果您使用现金兑换以更高的利率偿还债务,则可以更管理信用卡和自动贷款的每月付款。那’因为综合债务在更长的时间内延伸(如果在REFI的情况下,它可能是30年)以较低的速度。
  • 支付信用卡和其他债务时,可以’T扣除每笔税收的利息。但在您的家庭改良中滚动其他债务为扣除税收的合并利息铺平了道路。您的税务专业人员可以提供详细信息。

 

缺点:

  • 你r new closing costs (yes, you have to pay them with a refinance) covers not just the remaining principal owed on your home. You will end up paying closing costs on the entire loan amount, including the cash-out portion.
  • 将有一个新的术语来提交 - 意味着您将偿还抵押贷款的新时间表。如果您的术语最初是30年,而且您再融资另一个三十人,那么您’延长彻头彻尾的需要多长时间才能拥有自己的家。 
  • 当您的原始抵押贷款结束时,您的付款历史就会报告贷款停止。这可能会导致您的信用评分短暂下降。但是不要’担心,一旦满足新的月度付款义务,它应该规范。

 

凡好& cons of a HELOC

许多人想了解家庭股权贷款与抵押贷款之间的差异。就像一个兑现的Refi,一个劫持者让您通过信用额度借用您的家庭股权,但您将首次抵押抵押贷款。家庭股权贷款基本上是第二抵押。

什么 ’s required:

  • 为了获得劫持者,您必须在您家中建立至少20%的股权。
  • 根据您拥有的债务程度以及您当前的信用评分,您通常可以借入高达您家的评估价值的80-85%。
  • 在这里,你也是’LL需要有债务到收入比率为43%,包括抵御您的第一次抵押贷款支付和您提出的HELOC付款的付款。它’S说,36%是甜蜜的地方,所以如果你’重新开始,开始减少债务。 

 

优点:

  • 你 get to keep the original terms of your mortgage intact. That’如果您的原始利率已经很低,则好消息。
  • 你 can use the money borrowed through a HELOC for anything. And it’S flexible。您可以向下支付 - 或者迅速支付 - 如果需要,请迅速保持信用额度为其他物品。  
  • 通常,Helocs比传统抵押贷款更低的闭合成本。
  • 如果借用的金钱用于家庭改进,税收扣除可能适用于您的HELOC - 因此加入家庭’价值。再一次,一定会与您的税务专业人员交谈。

 

缺点:

  • 取出房屋股权信用额度需要每月制作两个住房付款 - 您的原始抵押贷款支付,加上您的HELOC付款。
  • 对Heloc的兴趣不是’除非您使用资金购买其他财产或归属改善,否则税收免税。
  • HELOC通常具有可变利率,而且它们’RE通常高于初始抵押贷款的费率。 
  • 你 repay only against the amount borrowed, and it’难以预算每月付款,因为它可以像你一样快地回报。  

家居股权贷款与再融资:哪个最适合您?

我们想你可能希望看到比较所以让’看看假设:

兑现可能是更好的选择:

  • 如果利率较低:较低速度的再融资减少了每月付款的兴趣部分
  • 如果你 prefer only making one mortgage payment monthly at a fixed rate
  • 如果你 want to consolidate high-interest debts, so they’以与您的新抵押贷款相同

 

HELOC可能更好地工作:

  • 如果你 are comfortable with your first mortgage and don’想要交易它以获得新贷款
  • 如果你r first mortgage has a lower interest rate than you can qualify for today
  • 如果你’不确定您需要多少资金并希望灵活的信贷额度的灵活性

 

让’讨论您的选择

这些家庭贷款中的任何一个都可以通过访问您家中的股权来帮助您。根据您的情况,一个选项可能是比另一个更好的合身。

It’当您使用时总是更容易,更直接的过程 经验丰富的抵押专业人士 靠近您讨论您的选择。同时,看看我们的 再融资产品,当你’准备好了,你可以永远 线上申请 .

mm

关于作者:

Mitch Mitchell.

Mitch Mitchell是一家前往运动营销部门的自由撰稿人。他还写了关于Tech,在线安全,数字教育界,旅行和与狗的生活。他想住在温暖的地方。